雷勋华：投融资与资本运作实务操作

课程收益

• 全面掌握投融资与资本运作的关系
• 全面掌握PE募集
• 全面掌握PE的两类投资方法
• 全面掌握目标企业估值方法及对赌协议
• 全面掌握PE的两类投后管理方法
• 全面掌握PE的各种退出路径
• 运用大量案例分析和讨论来加深学员对课程的理解

课程对象：公司股东、董事长/副董事长、董事、监事、经理/副经理、董事会秘书、投资总监、风控总监、财务总监、审计总监、投资经理、风控经理、财务经理、审计经理、证券事务代表/IRM人员、项目经理、风控人员、财务人员、审计人员、公司其他管理人员；投行人员、会计师、律师、资产评估师；资产管理机构人员、政府从业人员、金融机构从业人员、财务顾问机构人员、资本爱好者等

课程特色：案例多，互动环节多，咨询式授课，实战派风格，追求“落地”文化

客户代表：公开课、上海交大总裁班、清华大学总裁班、金融街集团、宝钢集团、山东水发、山西建投、邯郸建投、云南能投、岭南集团、长江投资、云南投资、协鑫集团、保利地产

课程大纲

模块一  投融资与资本运作概述

• 什么是投融资
• 投融资逻辑
• 什么是资本运作
• 资本运作的形式
• 投融资与资本运作的关系

【案例分析】

模块二  募

• PE的概念及其特征
• PE的分类
• PE的盈利模式
• PE的组织形式及其选择
• PE募集的9大流程
• PE合规风控的10大关键点

【案例分析】

模块三  投——股权投资

• 赛道/赛车/赛手如何选择
• 投资项目筛选方法（红杉资本/达晨创投/今日资本/德迅投资）
• 股权投资的14大流程
• 投资项目风险识别（6大风险）
• 投资项目风险管控（8大核心风险管控措施）
• 投资项目谈判技巧（5个阶段的谈判技巧）

【案例分析】

模块四  投——并购重组

【案例导入】经典案例

• 并购及并购动机
• 并购的三种方式（股权收购、资产收购、合并）
• 并购流程8大步骤
• 交易结构及其设计
• 并购8大交易结构
• 交易结构的选择
• 并购项目风险识别（5大环节的风险）
• 并购项目风险管控（8大核心风险管控措施）
• 并购项目谈判技巧（4个阶段的谈判技巧）

【案例分析】

模块五  企业估值及对赌协议

• 资产基础法
• 收益现值法
• 可比公司法
• 可比交易法
• 天使轮、A轮、B轮、Pre-IPO如何估值
• 对赌协议及风险控制
• 如何签订对赌协议
• 证监会对对赌协议的认定

【案例分析】

模块六  管——投资项目投后管理

• 投后管理、定位及其核心
• 投后管理模式
• 投后管理内容
• 各轮次投后管理具体工作
• 如何做好投后管理
• 如何做好增值服务

【案例分析】

模块七  管——并购项目并购整合

• 并购整合及其重要性
• 并购整合4大内容
• 并购整合模式选择
• 并购整合4大阶段
• 并购整合10大法则
• 并购整合6大关键工作

【案例分析】

模块八  退——投资退出

• 公司上市
• 收购兼并
• 股权转让
• 股权回购
• 清算退出

【案例分析】