投融资风险管控策略：提升项目成功率的关键因素

投融资风险管控的深度探讨

在当前经济环境下，企业面临着激烈的市场竞争和不断变化的金融环境。为了适应这些变化，提升企业的投融资能力已成为必要之举。投融资风险管控不仅能够支持企业战略发展和日常运营，还能为企业的可持续发展提供保障。本文将深入探讨投融资风险管控的各个方面，包括风险识别、控制方法以及内控合规的重要性。

王悦：《投融资风险防控与企业内部控制一体化运行实务与案例讲解》

【课程背景】在当前经济环境下，企业面临着激烈的市场竞争和不断变化的金融环境。为了适应这些变化，企业需要提升自身的投融资能力，以支持其战略发展和日常运营。本课程旨在帮助企业管理人员深入了解投融资的理论与实践，掌握资本运作的策略和技巧，从而提高企业的竞争力和市场适应能力。同时，帮助学员理解内部控制的基本概念、目标与原则，掌握内部控制体系建设的方法，熟悉经济活动风险评估与控制方法，以及公司层面与业务层面的具体内部控制要求，并熟悉核心业务领域的合规管理要点，确保公司资源得到合理配置与高效使用，以此防范企业重大风险，提升企业价值和效益。【课程收益】理解投融资的底层逻辑、流程和风险管控策略学会如何进行投资项目评估和风险管理提升企业管理人员的投融资风险管控能力掌握核心业务领域的风险识别方法掌握核心业务领域的内控管理要点【课程特色】抖干货，重实战；讲理论，不枯燥；有高度、启人心。【课程对象】单位中高层、财务部全员、内控合规部门全员【课程时间】1天（6小时/天）第一部分 投融资决策与风险管控一、投资之前须知道的三重风险投资发生之时即经营效率降低之时投资发生之时即经营风险提升之时投资发生之时即管理难度加大之时二、投资关键环节与投资风险管控1、投资目标的取舍2、投资决策流程的完善3、投资项目评估与决策（1）投资项目的财务分析（2）投资回报率与风险评估（3）投资决策模型与应用4、投资风险管理与控制（1）商业模式风险（2）产品设计风险（3）投资节奏风险（4）项目立项风险（5）投资测算风险三、融资策略与工具1. 股权融资与债务融资2. 融资租赁与资产证券化3. 融资工具的选择与应用第二部分 内控风控合规一体化运行一、什么是内部控制1、为什么内部控制效果不佳？2、内部控制五要素：为什么重要3、内部控制的目标：拒绝机械化合规4、厘清内部控制、风险管理、合规管理的关系5、风险管理的底层逻辑：如何防范颠覆性风险二、相关政策解读1、《中央企业全面风险管理指引》解读2、《中央企业合规管理办法》解读3、《关于加强中央企业内部控制体系建设与监督工作的实施意见》解读4、2019年-2023年中央企业内控工作政策要求核心变化5、2024年内控体系工作重点和新要求三、控制环境的“好”与“坏”：五大维度案例导入：日航起死回生的关键1、企业风险观：风险偏好型OR风险保守型2、企业文化：性格决定命运3、组织机制：权责不相容、合理授权4、员工行为规范：风清气正的企业文化5、人力管理体系：使命感？KPI？四、一体化运行的关键：风险评估的六大维度1、行业重大风险：个性化的行业风险特征是什么？2、发展阶段重大风险：不同的发展阶段蕴藏的风险有什么区别？3、组织架构重大风险：组织缺陷的风险意味着什么？4、业绩考核重大风险：拽着自己的头发能飞起来？5、信息系统重大风险：系统彼此割裂还是相互穿透？6、控制环境重大风险：内控环境的“变”与“不变”五、信息传递案例导入：审批麻木症为什么会发生？1、内部控制手段必须明确有效2、内部控制措施必须与时俱进3、内部控制流程必须兼顾效率4、内部控制程序必须闭环管理5、信息系统必须健全6、数智化内控系统的重要性六、内控风控合规一体化方法论1、一体化风险管理的价值协同2、一体化风险管理的总体视角3、一体化风险管理的治理视角七、标杆企业内控风控合规一体化实践案例

王悦 培训咨询

一、投融资决策的风险认知

投融资决策过程中的风险是不可避免的，企业在进行投资之前需要明确以下三重风险：

• 经营效率降低：投资的发生意味着资源的重新配置，短期内可能导致经营效率的降低。
• 经营风险提升：每一个投资项目都伴随着不确定性，可能会提升企业面临的经营风险。
• 管理难度加大：随着投资项目的增加，企业的管理难度也会随之加大，需关注管理流程的优化。

理解这些风险是企业进行有效投融资的第一步，只有全面了解潜在风险，才能在决策过程中做出更为明智的选择。

二、投资关键环节与风险管控

在投融资过程中，企业需要关注以下关键环节，以便有效控制投资风险：

• 投资目标的取舍：明晰投资目标，确保选择与企业战略相符的项目。
• 投资决策流程的完善：建立科学合理的投资决策流程，以降低决策失误的风险。
• 投资项目评估：
  • 财务分析：评估项目的财务可行性，确保有足够的资金支持。
  • 投资回报率与风险评估：计算投资回报率，并评估潜在风险。
  • 投资决策模型与应用：利用决策模型辅助投资决策，降低主观判断带来的偏差。
• 投资风险管理与控制：
  • 商业模式风险：分析商业模式的可持续性，预防市场风险。
  • 产品设计风险：确保产品设计符合市场需求，降低研发风险。
  • 投资节奏风险：合理安排投资时机，避免因市场波动带来的损失。
  • 项目立项风险：对项目立项进行严格审核，确保项目的必要性与可行性。
  • 投资测算风险：对投资回报进行科学测算，确保投资的合理性。

通过对这些关键环节的把控，企业能够在投融资过程中有效降低风险，提高决策的科学性。

三、融资策略与工具的选择

融资是企业实现发展目标的重要手段。在融资过程中，企业应根据自身的实际情况选择合适的融资策略与工具：

• 股权融资与债务融资：股权融资虽能降低财务压力，但可能稀释现有股东的股份；债务融资则需要关注还款压力与利息成本。
• 融资租赁与资产证券化：融资租赁可以降低初期投资压力，资产证券化能够提高资金的使用效率。
• 融资工具的选择与应用：根据项目的性质与需求，灵活选择多种融资工具，确保资金的及时到位。

合理的融资策略和工具选择将为企业提供强有力的资金保障，助力企业在激烈的市场竞争中立于不败之地。

四、内部控制的基本概念与目标

内部控制是企业管理的重要组成部分，旨在提高企业的经营效率和风险管理能力。内部控制的效果不佳往往源于以下几个方面：

• 缺乏有效的内部控制手段，导致风险未能及时识别。
• 内部控制流程存在机械化合规的问题，未能真正落实风险控制。
• 内部控制、风险管理、合规管理之间的关系不清晰，影响了整体管理效果。

为提高内部控制的有效性，企业需明确内部控制的五个要素：控制环境、风险评估、控制活动、信息与沟通、监控。这五个要素相辅相成，共同构建起有效的内部控制体系。

五、风险评估的六大维度

进行全面的风险评估是实现内部控制与风险管理一体化的关键。企业在进行风险评估时，应从以下六大维度进行分析：

• 行业重大风险：识别行业特有的风险特征，制定相应的风险应对策略。
• 发展阶段重大风险：不同发展阶段面临的风险差异，制定阶段性风险管理措施。
• 组织架构重大风险：评估组织架构的合理性，识别潜在的组织缺陷风险。
• 业绩考核重大风险：合理设置业绩考核指标，避免因考核不当而导致的风险。
• 信息系统重大风险：确保信息系统间的协同，避免信息孤岛现象。
• 控制环境重大风险：关注内控环境的变化，随时调整管理策略。

通过从多维度进行风险评估，企业能够全面识别潜在风险，制定切实有效的风险控制措施。

六、信息传递与内部控制的有效性

信息传递是内部控制的核心环节，确保信息的有效流通对于风险管理至关重要。企业在信息传递中常见的问题包括：

• 内部控制手段不明确，导致信息传递不畅。
• 内部控制措施未能与时俱进，影响风险识别的及时性。
• 内部控制流程缺乏效率，影响决策的快速响应。
• 内部控制程序未能实现闭环管理，导致风险控制的盲区。

为了解决这些问题，企业应构建健全的信息传递系统，确保信息在各个层级之间顺畅流通，提升内部控制的有效性。

七、内控风控合规一体化方法论

实现内控、风控、合规的一体化管理，对于提升企业整体管理水平具有重要意义。一体化风险管理的核心在于：

• 价值协同：通过整合各项管理措施，提高资源的使用效率。
• 总体视角：从全局出发，统筹考虑各类风险，避免片面管理。
• 治理视角：加强企业治理结构，确保风险管理的有效实施。

通过一体化的方法论，企业能够更好地应对复杂的风险挑战，实现可持续发展。

八、标杆企业的内控风控合规实践案例

标杆企业在内控风控合规一体化方面的成功实践为其他企业提供了宝贵的借鉴。通过分析这些企业的经验，可以发现：

• 企业文化的建设对于内控的有效性至关重要，良好的文化能促进风险意识的提升。
• 组织结构的合理设置能够有效分配权责，降低管理风险。
• 信息系统的建设应注重集成，确保信息的实时共享与分析。

学习标杆企业的成功经验，结合自身实际情况，企业可以更有效地构建内控风控合规体系，提高抗风险能力。

总结

投融资风险管控是企业管理中的重要组成部分，涉及到投资决策、融资策略、内部控制等多个方面。通过深入了解投融资的底层逻辑、流程和风险管控策略，企业管理人员可以提升投融资风险管控能力，有效识别和应对各种风险。在这个充满挑战的经济环境下，只有不断提升自身的管理能力，企业才能在激烈的市场竞争中立于不败之地。